近日，备受各界关注的个人养老金税收优惠力度确定了。
据新闻联播27日晚间消息，国务院总理李克强在26日主持召开国务院常务会议中指出：发展政策支持、商业化运营的个人养老金，有利于更好满足群众需求、提升保障水平。
会议决定，对政策支持、商业化运营的个人养老金实行个人所得税优惠： 对缴费者按每年12000元的限额予以税前扣除，投资收益暂不征税，领取收入实际税负由7.5%降为3%。
专业人士认为，会议释放了两大信号：
1、个人养老金制度税收模式为EET模式（Tax代表征税，Exempt代表免税），即在个人养老金金融产品购买阶段、资金运用阶段免税，在领取阶段征税；同时还可以抵扣个人所得税，上限暂定为1.2万元。
2、EET模式在之前的个税递延养老保险试点中就有过尝试，将领取收入的实际税负由7.5%降为3%，大幅扩大了参与面，有望显著提升居民参与意愿。
01
个人养老金上线历程
今年4月份，国务院办公厅发布 《关于推动个人养老金发展的意见》 ，宣告个人养老金制度正式走进大众视野，并迅速成为公众的热议话题。
东方证券认为，此次会议是对市场关注的缴税模式与税优幅度进行了具体的界定，伴随着各类型金融机构相关政策的出台和产品的设计落地， 个人养老金市场空间正逐步打开。
一个重要举措就是，个人养老金制度落地后，多家银行迅速开展了对个人养老金账户管理制度建设、系统建设等工作的部署。
部分国有银行已面向首批小部分客群内测个人养老金账户， 并上线个人养老金功能。
仅粗略查阅统计，中信银行、兴业银行、招商银行等已上线了“个人养老金”专区，但均只是关于养老第三支柱的宣传展示页。
截图来源：招商银行App
02
为什么要发展个人养老金？
从全球范围看，一个国家的养老保障体系一般分为三个层次，也就是我们常听到的 “养老三支柱” 。
第一支柱是公司强制给你缴纳的五险一金里的养老保险；
第二支柱是企业年金和职业年金，没有强制性，可缴可不缴，并不是每个人都有；
第三支柱是个人自愿选择、自掏腰包的一种养老金模式，政府给予税收优惠。
在大多数国家，第一支柱是兜底的，退休后能满足基本生活，但想过的体面，要靠第二、第三支柱。
在发达国家，个人养老金制度很成熟，运转很多年了。比如美国的IRA （Individual Retirement Account，个人退休账户） 。
根据中金公司的统计，在美国，养老三支柱的规模占比分别为7.1%、57.8%、35.1%，第二支柱、第三支柱占大头。
在我国，主要还是靠第一支柱，第三支柱现在几乎可以忽略不计。
因此，个人养老金的出台就是补强第三支柱，让我国的养老金体系更均衡合理。
03
个人养老金优惠在哪？
1、7.5%→3%，覆盖面更广
专业人士表示，缴费者领取时的实际税负从7.5%降到3%，这个很可观，这对未来养老方面的负担会减轻很多， 因为3%相当于是工资范围在5000至8000元的个税税率。
此前，税延养老险在试点中采取领取阶段7.5%的实际税率，而数量众多的中低收入者当前税率其实还低于领取时的税率，若参加税延养老险，不仅没有节税效果，反而增加了税负。
所以说，之前试点的7.5%税率 更多的作用在于“锦上添花”，而不是“雪中送炭”。
而此次个人养老金大幅降低领取阶段的实际税率， 有效提振了中低收入人群的参与热情， 扩大了个人养老金的政策覆盖面。
2、预计最高抵扣个税5400元
目前的个人所得税已经有七项扣除，分别是 子女教育、继续教育、大病医疗、赡养老人、房贷、房租、婴幼儿照护 七项抵扣。
虽然个人养老金的税收优惠细则还没出台，但大概率会参考“个人税收递延型养老保险”的优惠政策。
即每年缴纳的12000元先行税前抵扣，类似于当前个税APP中子女教育、赡养老人、房贷、房租等扣除项。
如果你的工资收入在扣除了子女教育等七项抵扣项外，还要交不少税，可以考虑参与个人养老金，享受税收优惠。
根据中金的测算， 12000元抵扣额度对应免税额介于360元-5400元之间。
而每年存入1.2万元，经过30年本金就达到了36万元，如果购买了长期养老储蓄产品，比其他同类产品多有1%的利率，这里又会产生额外收入，而且这部分收益还暂时不会交税，也属于免税的收入。
▌ 结语
个人养老金制度相关细则尚待实施，还需要不断探索、完善。但对普通人来说，多了一种养老储备的选择，对有投资理财需要的人来说，同时还能抵扣个税。
当然政策不是强制性的，用不用还需看个人收入水平和养老需求等，仅凭个人选择。
长财咨询 | 致力于中国民营企业管理水平的提升，陪伴客户一起成长
